摘要：近年來，農藥行業(yè)是我國大力推動的行業(yè)，且出臺大量政策推動農藥行業(yè)的發(fā)展，同時也出臺了許多相關監(jiān)管政策。2023年9月，農業(yè)農村部發(fā)布《關于切實加強當前農藥監(jiān)督管理工作的通知》，通知加強在生產、經營以及使用環(huán)節(jié)對于農藥的監(jiān)督管理工作。中國農藥行業(yè)競爭激烈，農藥企業(yè)規(guī)模小，行業(yè)集中度低，規(guī)模以上企業(yè)數量不足。2022年中國農藥工業(yè)協(xié)會發(fā)布中國農藥行業(yè)百強榜，銷售總額已由2012年的791億元增長到2022年的3275億元，農藥百強企業(yè)入圍門檻已由2012年的2.6億元，增長到2022年的6.62億元。綠色農藥是我國農藥行業(yè)主要發(fā)展趨勢。

一、定義及分類

農藥是指用于預防、控制危害農業(yè)、林業(yè)的病、蟲、草、鼠和其他有害生物以及有目的地調節(jié)植物、昆蟲生長的化學合成或者來源于生物、其他天然物質的一種物質或者幾種物質的混合物及其制劑。農藥可根據不同的分類角度和標準進行劃分：根據防治對象不同，可分為除草劑、殺菌劑、殺蟲劑和植物生長調節(jié)劑等其他類。根據農藥性質不同，可分為化學農藥和生物農藥。化學農藥即主要由化學合成方法取得，可根據成分進一步分為有機農藥和無機農藥；生物農藥是指利用生物活體(真菌，細菌，昆蟲病毒，轉基因生物，天敵等)或其代謝產物(信息素，生長素，萘乙酸等)針對農業(yè)有害生物進行殺滅或抑制的制劑。根據毒性等級評價不同，可分為劇毒、高毒、中等毒、低毒和微毒農藥。根據加工劑型不同，可分為水劑、可濕性粉劑、可溶性粉劑、乳油、懸浮劑、散粒劑、膠體劑、煙霧劑、油劑等。

二、商業(yè)模式

1、采購模式

農藥企業(yè)主要采用“以產定購”的業(yè)務模式，設有獨立的供應儲運部，根據生產部等業(yè)務部門提供的生產作業(yè)計劃和采購需求負責原材料等各類物料的采購。供應儲運部根據原材料實際耗用在能夠保證正常生產情況下，結合市場物資價格波動等綜合情況，在規(guī)定的采購周期內靈活安排采購計劃，以確保生產正常進行。采用“以產定購”的采購模式主要考慮了采購規(guī)模及供應商關系的維護。

2、生產模式

農藥企業(yè)通常采用“以銷定產”的模式進行生產，根據銷售部門提供的市場信息，結合企業(yè)的生產特點，制訂年度生產目標。生產部根據企業(yè)年度生產目標、銷售部門每月提供的發(fā)貨需要、產品的庫存情況并結合各產品特點，提前編制下月生產作業(yè)計劃，經批準后傳達至各車間，同時作為制定采購計劃的依據交由供應儲運部實施采購，以確保生產正常進行。

3、銷售模式

農藥企業(yè)采取直銷與經銷相結合的銷售模式。在直銷模式下，企業(yè)能更直接地接觸、了解和服務客戶，提高市場響應速度，并及時獲取產品、技術、市場、競爭對手的變化情況。農藥終端客戶具有分布廣、需求分散的特點，在經銷模式下能有效擴大銷售覆蓋面，也是國內農藥企業(yè)的主流銷售模式。

三、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

國家發(fā)展和改革委員會主要負責農藥行業(yè)產業(yè)政策和行業(yè)發(fā)展規(guī)劃的研究制定，通過不定期發(fā)布《產業(yè)結構調整指導目錄》，列明農藥產業(yè)中鼓勵、限制和淘汰類的技術和項目，對農藥行業(yè)發(fā)展進行宏觀調控。

農業(yè)農村部主要負責全國農藥登記、使用和監(jiān)督管理工作，負責制定或參與制定農藥安全使用、農藥產品質量及農藥殘留的國家或行業(yè)標準；負責組織對農藥登記產品化學實驗單位、農藥登記殘留試驗單位、農藥登記毒理學試驗單位和農藥登記環(huán)境影響試驗單位的認證，并發(fā)放認證證書；負責全國農藥登記管理工作，組織成立農藥登記評審委員會，制定農藥登記評審規(guī)則；負責監(jiān)督指導全國農藥生產許可管理工作，制定生產條件要求和審查細則；負責監(jiān)督指導全國農藥經營許可管理工作；負責農藥登記試驗單位認定及登記試驗的監(jiān)督管理。

各級應急管理部門主要負責危險化學品相關項目安全建設審查、危險化學品登記、安全生產許可證審批、日常應急監(jiān)管等。各級生態(tài)環(huán)境保護部門主要負責對農藥企業(yè)環(huán)境污染防治的監(jiān)督管理。

我國農藥行業(yè)主管部門主要為農業(yè)農村部、國家發(fā)展和改革委員會與工業(yè)和信息化部。由于農藥等化工產品直接關系到環(huán)境安全、糧食安全和食品安全，我國對農藥產品的生產、流通實行等重要環(huán)節(jié)實行嚴格的監(jiān)督管理，對內實行農藥登記制度、農藥生產許可制度、農藥經營許可制度、質量標準化管理制度；對外實行進出口農藥登記制度、對外貿易經營管理制度、出口農藥產品檢驗管理制度等管制措施。

2、行業(yè)相關政策

國家鼓勵農藥生產企業(yè)采用先進的技術和設備，提高農藥生產水平。同時,對農藥生產實行許可制度，確保農藥生產符合國家產業(yè)政策和環(huán)保要求。此外，還對農藥生產過程中的原料、輔料、添加劑等進行了嚴格管理，防止對農產品和生態(tài)環(huán)境造成污染。如2020年5月，國務院發(fā)布《農作物病蟲害防治條例》，指出鼓勵和支持開展農作物病蟲害防治科技創(chuàng)新、成果轉化和依法推廣應用，普及應用信息技術、生物技術，推進農作物病蟲害防治的智能化、專業(yè)化、綠色化。2022年1月，農業(yè)農村部等8部委發(fā)布《“十四五”全國農藥產業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，提出支持企業(yè)加強技術創(chuàng)新和工藝改造，促進農藥生產清潔化、低碳化、循環(huán)化；建立健全農藥綠色標準體系，提升農藥產品質量，促進農藥綠色高質量發(fā)展。2023年9月，農業(yè)農村部發(fā)布《關于切實加強當前農藥監(jiān)督管理工作的通知》，從強化農藥行政審批職責履行、強化農藥市場監(jiān)督管理、強化農藥登記試驗單位監(jiān)督檢查、強化農藥行業(yè)指導與服務、強化農藥安全風險防范五個方面提出了相關工作要求，有利于進步一推動農藥行業(yè)規(guī)范生產、規(guī)范經營及規(guī)范使用，促進行業(yè)向綠向智發(fā)展，助力農業(yè)強國建設和鄉(xiāng)村振興。

四、行業(yè)壁壘

1、技術壁壘

農藥行業(yè)的技術壁壘主要分為兩方面，第一是新藥創(chuàng)制和產業(yè)化的壁壘，跨國農藥企業(yè)形成并保持其在該領域競爭優(yōu)勢的核心要素，新進入的農藥企業(yè)要實現突破存在一定的難度；第二是農藥企業(yè)在生產環(huán)節(jié)中工藝技術的突破和優(yōu)化，成為后專利時代農藥生產企業(yè)的核心競爭力。國內相關部門相繼發(fā)布了嚴格的農藥殘留國家標準和農藥環(huán)境安全評價國家標準等政策，對企業(yè)技術儲備提出了更高的要求，農藥生產企業(yè)必須適應環(huán)境保護、安全生產等法律法規(guī)的要求，在農藥生產過程中，采用清潔生產工藝和適當的末端治理措施，將農藥生產對環(huán)境影響降到最低程度，缺乏相關技術積累的企業(yè)較難進入該行業(yè)。

2、行業(yè)準入門檻

農藥行業(yè)屬于國家嚴格管制的行業(yè)，設立農藥生產企業(yè)需按照國務院農業(yè)主管部門的規(guī)定向省、自治區(qū)、直轄市人民政府農業(yè)主管部門申請農藥生產許可證。新設立化學農藥生產企業(yè)或者非化學農藥生產企業(yè)新增化學農藥生產范圍的，應當在省級以上化工園區(qū)內建廠；新設立非化學農藥生產企業(yè)、家用衛(wèi)生殺蟲劑企業(yè)或者化學農藥生產企業(yè)新增原藥（母藥）生產范圍的，應當進入地市級以上化工園區(qū)或者工業(yè)園區(qū)。此外，農藥產品登記證辦理需要較長的時間和較高的成本，如新的原藥登記需進行三年以上的環(huán)境、藥效、毒性、殘留等試驗。同時，由于農藥登記在產品規(guī)格、成分標準等方面的較高要求，申請農藥登記的企業(yè)需要具備一定的技術積累，在農藥登記方面缺乏技術支撐的企業(yè)較難取得新農藥登記，提高了產品的準入門檻。

3、資本壁壘

農藥行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)。農藥企業(yè)需要投入大量的資金用于產品研發(fā)、自動化和大型化的裝置及先進的環(huán)保設施，因此企業(yè)的資金實力、信用狀況對業(yè)務開展有著舉足輕重的影響，基礎薄弱、規(guī)模較小的企業(yè)很難在本行業(yè)中實現較大發(fā)展。

4、先發(fā)優(yōu)勢壁壘

用戶對農藥的選購主要依賴經驗、品牌和市場口碑，對產品質量穩(wěn)定、植保服務良好的企業(yè)較為信賴，新企業(yè)或新產品進入某區(qū)域市場需首先強化用藥技術指導與品牌推廣，從而獲得良好的質量口碑并開拓當地銷售渠道。同時由于各地區(qū)氣候、種植作物不同，農藥產品投入市場之前，往往需要用1-2年時間對當地進行考察，根據當地種植環(huán)境來調配農藥產品的配方。在產品成功打進當地市場之后，還需要不斷跟蹤觀察，根據使用效果的反饋信息對 產品進行及時的修正。農藥企業(yè)往往需要長達數年的時間，才能研制出適合目標市場的農藥產品，并在當地建立起較為穩(wěn)定的銷售渠道，積累忠實的客戶群體。在這一過程中，先進入該區(qū)域市場的企業(yè)憑借技術經驗和銷售渠道，逐步使自身處于先發(fā)優(yōu)勢地位，從而抬高了后來者進入該區(qū)域市場的門檻。

五、產業(yè)鏈

1、行業(yè)產業(yè)鏈分析

農藥行業(yè)上游屬于基礎化工行業(yè)，主要為苯、烯烴、醇、酯類等石油化工原料。農藥行業(yè)的下游包括農、林、牧、漁業(yè)等生產領域及衛(wèi)生防疫領域。農藥行業(yè)產業(yè)鏈如下圖所示：

農藥行業(yè)產業(yè)鏈

化工原料

中國石油化工集團有限公司

長治市霍家工業(yè)有限公司

寧波金海晨光化學股份有限公司

安徽樂雍化工有限公司

上游

安道麥股份有限公司

深圳諾普信作物科學股份有限公司

江蘇快達農化股份有限公司

江蘇揚農化工股份有限公司

中游

農林牧漁

衛(wèi)生防疫

下游

基礎化工不僅是化工產業(yè)重要組成部分，同時也是國民經濟的關鍵領域之一，行業(yè)涉及領域較為廣泛。據統(tǒng)計，2023年前三季度，我國基礎化工行業(yè)在建工程較2022年同期增長23.78%，達到3252.74億元?；A化工產業(yè)持續(xù)發(fā)展，為農藥行業(yè)提供了堅實的原材料支撐。

農藥行業(yè)的下游行業(yè)主要為農林牧漁等農業(yè)生產領域，屬于國民經濟的基礎性產業(yè)。2023年1-9月全國農林牧漁總產值約為100974.7億元，同比增長3.03%。在世界人口不斷增長、農產品消費升級、耕作方式轉變等因素的驅動下，下游農業(yè)生產對于農藥將具有較強的剛性需求，有利于推動農藥行業(yè)的持續(xù)發(fā)展。

2、行業(yè)領先企業(yè)分析

（1）安徽廣信農化股份有限公司

安徽廣信農化股份有限公司主要從事以光氣為原料的農藥原藥、制劑及精細化工中間體的研發(fā)、生產與銷售。公司是國內少數具備對（鄰）硝基氯化苯規(guī)模生產能力的上市公司之一，是殺菌劑大宗品種多菌靈的主要生產基地之一，甲基硫菌靈較大規(guī)模生產基地之一，國內少數幾家自主掌握敵草隆合成技術的專業(yè)生產廠商之一。2022全國農藥行業(yè)銷售百強榜單第21位。

2023年前三季度公司實現營業(yè)總收入50.91億元，同比下降23.04%；歸母凈利潤13.23億元，同比下降28.48%。在市場需求和采購價值雙降的沖擊下，公司上下積極應對，變中求穩(wěn)，依托產業(yè)鏈和配套設施齊全優(yōu)勢，緊抓成本管控，合理利用自有氯堿、碼頭、熱電、鍋爐和高效管理等附加價值所帶來的降本增效；另一方面，公司一貫堅持精耕細作，品質為先，廣信自成立持續(xù)優(yōu)化生產步驟，提升生產連續(xù)，提高產品品質，憑借在業(yè)內多年良好口碑，持續(xù)保持優(yōu)秀的市場競爭力。

（2）江蘇中旗科技股份有限公司

江蘇中旗科技股份有限公司主要產品為化學農藥。主要用于預防、消滅或者控制危害農業(yè)林業(yè)的病蟲草和其他有害生物以及有目的的調節(jié)、控制、影響植物和有害生物生長代謝、發(fā)育、繁殖的作用。公司在氯氟吡氧乙酸、噻蟲胺、虱螨脲等諸多細分產品市場上占據領先地位。2022全國農藥行業(yè)銷售百強榜單第32位。2023年前三季度，公司營收約19.8億元，同比減少8.55%；歸屬于上市公司股東的凈利潤約2.03億元，同比減少32.22%。主要是公司圍繞客戶服務力爭市場訂單、但產品價格受農化市場影響有所下跌所致。2023年上半年，公司農藥原藥、農藥制劑、農藥中間體收入分別為9.84元、9614.01萬元、2.29億元，同比增長率分別為26.82%、-14.41%、-15.12%。

六、行業(yè)現狀

2016年至2019年我國化學農藥原藥產量由377.8萬噸下降至211.81萬噸，呈現出一定程度的下降趨勢，2020年至2022年逐漸出現回暖。2021年12月全國化學農藥原藥產量為23.2萬噸，同比下降2.9%，同比增長率保持下降。2021年全國化學農藥原藥產量為249.85萬噸，同比增長7.8%，產量得到一定程度的增長。2022年全國化學農藥原藥產量為249.7萬噸，同比微降1.3%。2023年，我國化學農藥原藥產量267.1萬噸，同比增長6.96%，呈上漲趨勢。中國作為全球最大的農藥原藥生產基地，絕大多數原藥通過出口銷售至跨國企業(yè)，進一步加工成農藥制劑。

近年來，農藥生產企業(yè)加大技術研發(fā)力度，不斷推出新的優(yōu)質高效農藥產品，僅需少劑量農藥就能夠達到效果，提高了農藥的防治效果和環(huán)境友好性。作為世界第一大農藥生產國，我國企業(yè)一方面通過新技術、新工藝、新產品的開發(fā)和應用使我國農藥行業(yè)整體水平和競爭力得到提升；另一方面，避免低端產能重復建設、低端產品重復登記。在保持現有產業(yè)完整性和規(guī)模性優(yōu)勢的基礎上，進一步加強農藥科技的創(chuàng)新建設，促進農藥品種的更新?lián)Q代，推動農藥工業(yè)的綠色高質量發(fā)展，推動我國從農藥生產大國向農藥科技強國轉變。

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）政策推動我國農藥行業(yè)健康發(fā)展

農業(yè)是國民經濟的基礎，而農藥是重要的、不可或缺的農業(yè)生產資料。黨中央、國務院歷來高度重視“三農”問題，近年來，國家通過出臺《農藥產業(yè)政策》《農藥工業(yè)“十四五”發(fā)展規(guī)劃》等政策，堅持農業(yè)基礎地位不動搖，以深入開展農業(yè)供給側改革為主線。鼓勵發(fā)展安全、低毒、高效農藥，實施農藥產品結構調整，提高自主創(chuàng)新能力，切實保障農產品質量安全和人畜健康安全，維護農業(yè)生產安全和生態(tài)環(huán)境安全。相關政策的實施，為規(guī)范和引導農藥產業(yè)健康、可持續(xù)發(fā)展發(fā)揮了重要作用。

（2）市場需求穩(wěn)定

我國是農業(yè)大國，農業(yè)是我國國民經濟的基礎產業(yè)。我國農業(yè)種植業(yè)市場規(guī)模龐大，農藥是農業(yè)發(fā)展過程中重要的生產資料，農藥是農業(yè)生產的必需品，由于農產品剛性需求強，較少受宏觀經濟影響。隨著全球氣候變暖、自然災害加重、人口增長、病蟲草害發(fā)生頻繁等因素，帶動我國農藥需求上漲，行業(yè)增長空間廣闊。在市場需求的刺激下，我國農藥企業(yè)加快技術升級和產品迭代，推動農藥行業(yè)高質量發(fā)展。

（3）農藥專利集中到期

國內農藥行業(yè)的短板主要集中在新農藥創(chuàng)制方面，擁有自主知識產權的產品相對較少，越來越多的國內企業(yè)將注意力轉移到了專利即將到期的農藥品種上。隨著國外大量農藥專利到期，國內技術優(yōu)勢以及渠道優(yōu)勢較為明顯的企業(yè)，將會率先涉足專利到期產品，并參與到國外農藥龍頭企業(yè)的市場、研發(fā)等合作中，抓住市場發(fā)展帶來的機遇。

2、不利因素

（1）國內研發(fā)水平與國際先進水平仍有差距

我國仿制類農藥企業(yè)居多，在新型農藥的研發(fā)投入方面有所不足，雖常年生產300多個原藥品種，但具有自主知識產權的產品較少，本國創(chuàng)制的品種數量不足10%，科研水平與發(fā)達國家相比仍存在一定的差距。此外，相較于大型跨國農藥企業(yè)而言，我國缺乏在國際市場具有影響力的自主品牌，影響我國農藥產品的出口，加大了開拓國際市場的難度。

（2）上游原材料價格波動

農藥行業(yè)處于化工產業(yè)鏈的末端，屬于精細化工行業(yè)，受石油等國際大宗原材料價格波動影響顯著?，F階段，由于全球經濟增長乏力，以及農藥下游去庫存的壓力，全球農藥市場競爭激烈，價格下跌明顯。且農藥生產中原材料成本占營業(yè)成本比重較大，因此產品價格下降和原材料價格的波動對毛利率及營業(yè)成本產生了較大影響，部分在用原材料的歷史庫存也給行業(yè)內企業(yè)的生產成本帶來了一定的壓力。企業(yè)面臨較大的降本增效挑戰(zhàn)。

（3）環(huán)保監(jiān)管升級

農藥生產會產生一定數量的廢水、廢氣、廢渣；公司部分原料、半成品或產成品為易燃、易爆、腐蝕性或有毒物質，生產過程涉及高溫、高壓等工藝。雖然目前具備一定規(guī)模的龍頭企業(yè)擁有較為完善的環(huán)保設施和安全設施，以及相應的管理體系和制度，但如果在今后生產過程中因環(huán)境保護不力或安全管理措施執(zhí)行不到位，發(fā)生環(huán)境污染或安全生產事故，將對企業(yè)生產經營造成風險。

八、競爭格局

我國農藥行業(yè)整體呈現“大市場，小企業(yè)”的競爭格局。由于經營模式上的差異，我國農藥行業(yè)在原藥、制劑市場上的競爭特點有所不同。原藥主要以制劑生產廠商或其他原藥生產企業(yè)為客戶，生產過程技術、工藝要求復雜，是否具有足夠的技術實力和生產規(guī)模以滿足客戶對產品質量、交期和價格的要求是競爭的關鍵因素。同時，由于各類型的原藥在生產工藝、使用原料上有較大差異，因此每一類型的原藥均有著自己的技術壁壘，技術壁壘越高的產品上能夠參與競爭的企業(yè)越少，越能容易獲得較高的利潤水平。制劑客戶主要為農藥經銷商、農資服務站等，最終用戶為廣大農戶，客戶數量眾多，應用場景復雜，是否擁有豐富的產品體系、完整的營銷渠道和知名品牌是競爭的關鍵因素。受限于經營規(guī)模和資源的限制，我國農藥企業(yè)一般為單一的原藥企業(yè)或者制劑企業(yè)，但已有部分企業(yè)形成了原藥制劑一體化發(fā)展的經營布局。

中國農藥工業(yè)協(xié)會發(fā)布了2022全國農藥行業(yè)銷售TOP100和制劑銷售TOP100名單(以上一年度企業(yè)銷售數據為基礎)。從榜單來看，農藥行業(yè)銷售TOP100企業(yè)總銷售額達2544.14億元，同比增長12.31%，約占全國規(guī)模以上農藥企業(yè)總銷售額的90%；入圍門檻為5.04億元，同比增加0.53億元。前10強銷售額達1007.88億元，同比增長27.03%，占百強企業(yè)銷售總額的39.62%；TOP100企業(yè)中，銷售額超過10億的企業(yè)達68家，較2021年增加4家，50億元以上企業(yè)11家，其中百億級企業(yè)2家。

九、發(fā)展趨勢

與傳統(tǒng)農藥相比,綠色農藥可以減少對生態(tài)系統(tǒng)的破壞,保護生物多樣性,同時降低對食品和環(huán)境的污染。綠色農藥具有高效性，有較高的生物活性，劑量僅需小量就能達到殺蟲或除草的目的。選擇性高,對有害生物的自然天敵和非靶標生物無毒或毒性極小。隨著糧食需求的不斷增長，農藥使用量不斷增長，新冠肺炎疫情的全球流行凸顯了糧食生產體系的脆弱性，加劇了全世界的饑餓問題和嚴重的糧食不安全現象。農藥是農業(yè)生產必不可少的投入品，對于保障全球糧食安全發(fā)揮了不可替代的重要作用。農藥企業(yè)朝著原藥、制劑產業(yè)鏈一體化發(fā)展。原藥、制劑一體化產業(yè)鏈能有效降低產品的生產成本，保障產品質量，為原藥業(yè)務的穩(wěn)定、快速發(fā)展奠定了堅實的基礎，也為制劑業(yè)務的發(fā)展提供了穩(wěn)定的原料保障。原藥、制劑一體化是我國農藥行業(yè)企業(yè)發(fā)展的新趨勢。