需求增長(zhǎng)放緩，高端不足，產(chǎn)量達(dá)384萬(wàn)噸，2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂產(chǎn)銷量、市場(chǎng)需求現(xiàn)狀及其前景分析[圖]

    ABS樹(shù)脂是指丙烯腈-丁二烯-苯乙烯共聚物，由單體苯乙烯、丙烯腈以及聚丁二烯橡膠混合而成的共聚物，是苯乙烯系列的合成樹(shù)脂。

    ABS樹(shù)脂將PS，SAN，BS的各種性能有機(jī)地統(tǒng)一起來(lái)，成為了一種強(qiáng)度高、韌性好、易于加工成型的熱塑型高分子材料。因此被廣泛應(yīng)用于汽車、家用電器，辦公設(shè)備，以及儀表、電話、日用塑料制品等領(lǐng)域，是目前應(yīng)用最廣泛的聚合物之一。

ABS樹(shù)脂產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)圖

資料來(lái)源：智研咨詢整理

    ABS樹(shù)脂牌號(hào)眾多，不同的生產(chǎn)工藝與配方對(duì)生產(chǎn)出的ABS樹(shù)脂各種參數(shù)的性能都有較大影響，高端產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)，需要企業(yè)具有豐富的生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)、技術(shù)積累、以及較長(zhǎng)時(shí)間的投入。

    從生產(chǎn)工藝來(lái)看，目前應(yīng)用最為廣泛的ABS樹(shù)脂生產(chǎn)工藝為聚合法與乳液接枝摻混法，其中聚合法包括連續(xù)本體聚合法、乳液接枝聚合法。乳液接枝摻混法是應(yīng)用最為廣泛的生產(chǎn)工藝，有近八成的生產(chǎn)企業(yè)都在使用該種方法，但這種工藝生產(chǎn)出來(lái)的產(chǎn)品性能相對(duì)較低，因此該工藝的開(kāi)發(fā)的重點(diǎn)是高性能的ABS粉料生產(chǎn)。

    從近幾年國(guó)內(nèi)市場(chǎng)發(fā)展現(xiàn)狀來(lái)看，總體呈現(xiàn)出產(chǎn)量穩(wěn)定增長(zhǎng)，但高端產(chǎn)品依然需要大量依靠進(jìn)口，近幾年隨著下游高端需求增長(zhǎng)，進(jìn)口量也呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。但總體說(shuō)來(lái)，國(guó)內(nèi)企業(yè)產(chǎn)量增長(zhǎng)相對(duì)較快，技術(shù)不斷突破，行業(yè)保持著較好的盈利能力與開(kāi)工率，自給率有所上升。

    從生產(chǎn)能力來(lái)看，2017年國(guó)內(nèi)ABS樹(shù)脂總產(chǎn)能已經(jīng)達(dá)到391.5萬(wàn)噸，2018年無(wú)新增產(chǎn)能，主要是吉林石化18萬(wàn)噸產(chǎn)能改造完成復(fù)產(chǎn)。2019年行業(yè)產(chǎn)能小幅增長(zhǎng)，接近420萬(wàn)噸，但供應(yīng)格局高度集中，主要分布在華東、東北、華北地區(qū)，且呈現(xiàn)出一定的壟斷態(tài)勢(shì)，主要集中在具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)以及規(guī)模優(yōu)勢(shì)的國(guó)有企業(yè)手中。

    從產(chǎn)需來(lái)看，近年來(lái)我國(guó)ABS樹(shù)脂市場(chǎng)需求量增長(zhǎng)穩(wěn)定，增長(zhǎng)速度有所放緩，產(chǎn)量保持統(tǒng)一趨勢(shì)，但增速低于需求。主要受產(chǎn)品結(jié)構(gòu)同質(zhì)化以及新增生產(chǎn)裝置增長(zhǎng)有所放緩影響。

    2018年我國(guó)ABS樹(shù)脂產(chǎn)量達(dá)到369.8萬(wàn)噸，同比2017年增加了10.4萬(wàn)噸，增速有所降低。2019年我國(guó)ABS樹(shù)脂產(chǎn)量增長(zhǎng)至384.1萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)3.9%，增速提高一個(gè)百分點(diǎn)。

    2011-2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂產(chǎn)量走勢(shì)

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    從近幾年的進(jìn)口數(shù)據(jù)來(lái)看，2012年進(jìn)口量大幅下降20萬(wàn)噸，之后小幅下降，2015年達(dá)到了低谷，為162.32萬(wàn)噸，2016年開(kāi)始進(jìn)口量開(kāi)始緩慢回升，2018年大幅增長(zhǎng)至201.28萬(wàn)噸，2019年增長(zhǎng)至204萬(wàn)噸。這主要是由于我國(guó)制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，對(duì)高端產(chǎn)品的需求逐漸上升，對(duì)通用料的需求也具有更高的要求。 從進(jìn)口貨源來(lái)看，我國(guó)的ABS進(jìn)口國(guó)主要是韓國(guó)與我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)，其中臺(tái)灣地區(qū)占比最大，約為50%，韓國(guó)占比約為30%左右。

    2011-2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂進(jìn)口量走勢(shì)

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    從出口來(lái)看，我國(guó)ABS樹(shù)脂出口相對(duì)較小，近幾年均未超過(guò)5萬(wàn)噸，最低時(shí)出口為2015年，僅有2.35萬(wàn)噸，出口主要面向東南亞國(guó)家，2019年1-11月，累計(jì)出口3.41萬(wàn)噸，全年累計(jì)出口約為3.77萬(wàn)噸。

    2011-2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂出口量走勢(shì)

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    總的來(lái)看， 2019年我國(guó)ABS樹(shù)脂表觀消費(fèi)量達(dá)到584.33萬(wàn)噸，較2018年的566.31萬(wàn)噸增長(zhǎng)3.18%，增速進(jìn)一步放緩。這主要是由于2019年房地產(chǎn)市場(chǎng)嚴(yán)控，竣工面積增長(zhǎng)緩慢，家電市場(chǎng)需求不振，同期汽車產(chǎn)量大幅下滑，對(duì)ABS樹(shù)脂的需求量有所減少，導(dǎo)致行業(yè)增長(zhǎng)進(jìn)一步放緩。

    2011-2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂表觀消費(fèi)量走勢(shì)

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    在下游需求方面，家電依然是占比最大的市場(chǎng)，占比達(dá)到55.78%，汽車領(lǐng)域次之，汽車領(lǐng)域需求占比有較為明顯的減少，2019年下降至14.98%。日用品與其他領(lǐng)域占比有小幅提升。

    2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂消費(fèi)結(jié)構(gòu)分布

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    總的來(lái)看，隨著我國(guó)ABS生產(chǎn)工藝的改進(jìn)，以及與其他國(guó)家合作生產(chǎn)的加強(qiáng)，我國(guó)ABS的自給率總體呈現(xiàn)出上升態(tài)勢(shì)。但近幾年產(chǎn)量雖然不斷增長(zhǎng)，但自給率并未顯著提升，這說(shuō)明國(guó)內(nèi)目前的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)仍不能很好的滿足市場(chǎng)需求，國(guó)內(nèi)ABS樹(shù)脂生產(chǎn)企業(yè)多生產(chǎn)通用料，技術(shù)水平相對(duì)較低，高端產(chǎn)品無(wú)法滿足市場(chǎng)需求，高端產(chǎn)品不足急需突破。

    2011-2019年中國(guó)ABS樹(shù)脂自給率走勢(shì)

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    而隨著產(chǎn)能的增長(zhǎng)，中低端市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)也會(huì)更加激烈，產(chǎn)品同質(zhì)化高，行業(yè)面臨著極大的升級(jí)轉(zhuǎn)型壓力。企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展，需要以市場(chǎng)需求為導(dǎo)向，已技術(shù)攻關(guān)為支撐進(jìn)行差別化生產(chǎn)，開(kāi)發(fā)出不同牌號(hào)的ABS樹(shù)脂專用料，改變銷售渠道，以此促進(jìn)企業(yè)發(fā)展。

    此外，近幾年我國(guó)ABS樹(shù)脂下游的需求升級(jí)轉(zhuǎn)型逐漸明顯，對(duì)ABS樹(shù)脂的沖擊強(qiáng)度和融流指數(shù)等性能指標(biāo)看重性有所減弱，而是更為看重色差，穩(wěn)定性，加工性能等等。國(guó)內(nèi)10家ABS樹(shù)脂生產(chǎn)廠家發(fā)展極不平衡，主流企業(yè)將越來(lái)越強(qiáng)，而產(chǎn)能偏低、產(chǎn)品質(zhì)量較差的廠家將被淘汰。通用料產(chǎn)品也出現(xiàn)分化，開(kāi)始逐步向更適合下游行業(yè)需求特點(diǎn)的方向發(fā)展。