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2018年中國電網(wǎng)行業(yè)發(fā)展回顧、電網(wǎng)智能化及特高壓發(fā)展分析[圖]

智能電網(wǎng) 王密 2019-07-15 05:45 來源：智研咨詢

回顧歷史，為了應對社會需求的變化，電網(wǎng)投資也在持續(xù)轉(zhuǎn)向，電網(wǎng)分離后國網(wǎng)曾經(jīng)歷過高壓一次設備建設、堅強智能電網(wǎng)建設、第一輪特高壓建設三輪投資周期。

2007-2018年電網(wǎng)分離后國網(wǎng)曾經(jīng)歷三輪投資周期（億元）

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一、電網(wǎng)建設改造

2004年-2008年，隨著火電新增裝機持續(xù)爆發(fā)，帶動電網(wǎng)硬件加速擴容，電網(wǎng)投資主要集中于高壓一次設備且于2008年達到頂峰。從國內(nèi)火電電源基本建設投資完成額來看，2008年國內(nèi)投資完成額為1679億元，其后持續(xù)出現(xiàn)回落，2018年投資完成額約777億元；對應到國網(wǎng)220KV及以上變壓器招標量呈現(xiàn)相應趨勢，招標量在2008年達到頂峰后開始回落。

2009年-2013年，能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化以及電網(wǎng)安全性要求提升，帶動電網(wǎng)智能化的迫切需求。2009年5月國網(wǎng)首次公開提出堅強智能電網(wǎng)，并且快速推動相關(guān)事項落地（包括試點、標準等），于2010年9月發(fā)布具體建設規(guī)劃，落實十二五期間智能電網(wǎng)各環(huán)節(jié)的投資與建設。從相關(guān)環(huán)節(jié)的實際建設進度來看，其中2009年-2013年是電網(wǎng)智能化滲透率提升最快的階段。

2014年-2017年，由于東部地區(qū)新建電源的外移，出現(xiàn)大規(guī)模跨區(qū)域輸電需求。2014年1月國家能源局在工作會議上提出建設12條“西電東送”通道，隨后第一輪特高壓建設周期啟動。統(tǒng)計搜集資料，2015年特高壓線路核準數(shù)明顯高于其他年份，并且大部分建設基本于2017年完成。

火電電源基本建設投資完成額2008年后出現(xiàn)回落（億元）

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國網(wǎng)220KV及以上變壓器招標量在2008年達到頂峰（GVA）

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2012-2018年特高壓線路核準數(shù)量大幅增加（條）

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隨著智能化改造的推進，相關(guān)環(huán)節(jié)的建設均顯著受益，同時由于當時各環(huán)節(jié)技術(shù)儲備以及成熟度的差異，不同環(huán)節(jié)的建設進度有所差異。

調(diào)度系統(tǒng)自動化最先啟動改造，2009年-2011年迎來改造高峰。以國內(nèi)調(diào)度自動化龍頭國電南瑞來看，其調(diào)度業(yè)務營收規(guī)模從2008年的3.6億元增長至2012年的13.33億元，復合年化增速約40%，其中2011年達到最高增速；智能電表方面，國網(wǎng)2009年首次招標294萬只，其后2010年-2016年智能電表招標量整體維持高位，2017年國網(wǎng)智能電表推廣進入尾聲期（截至2017年末，國網(wǎng)智能電表覆蓋率超過99%）；智能變電站建設高峰主要在2011年-2013年，從國網(wǎng)招標數(shù)據(jù)來看，220KV及以上繼電保護招標量2012、2013年分別同比增長42%、24%，增速是過去10年內(nèi)的較高水平；配網(wǎng)自動化2010-2011年開始試點，2012-2013年第一次集中放量，此后一段時間停滯，近幾年有所回暖，國網(wǎng)內(nèi)配網(wǎng)自動化覆蓋率也在逐年快速提升，截至2018年末，國網(wǎng)內(nèi)配網(wǎng)自動化覆蓋率達65%。

國網(wǎng)智能電表招標2010年開始整體維持高位（千萬臺）

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國網(wǎng)配網(wǎng)自動化招標量（萬臺/套）

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二、電網(wǎng)智能化

電力行業(yè)是關(guān)系國計民生的基礎能源產(chǎn)業(yè)。隨著全球經(jīng)濟的穩(wěn)步發(fā)展及人民生活水平的逐步提高，各國對電力的需求急速增加，要求各國持續(xù)加大電力基礎設施投資力度，從而帶動電網(wǎng)建設。在新能源技術(shù)、智能技術(shù)、信息技術(shù)、網(wǎng)絡技術(shù)不斷創(chuàng)新突破的條件下，智能電網(wǎng)成為全球電力能源輸配電環(huán)節(jié)發(fā)展的必然選擇，全球掀起一片智能電網(wǎng)建設熱潮。

智能電表和用電信息采集系統(tǒng)產(chǎn)品作為智能電網(wǎng)建設的關(guān)鍵終端產(chǎn)品之一，對于電網(wǎng)實現(xiàn)信息化、自動化、互動化具有重要支撐作用，隨著智能電網(wǎng)投資的快速增長，其市場和盈利空間亦快速拓展。智能電表是一種新型的電子式電能表，它由測量單元、數(shù)據(jù)處理單元等組成，具有電能量計量、實時監(jiān)控、自動控制、信息交互及數(shù)據(jù)處理等功能。相對普通電表，除具備基本的用電計量功能以外，還具有雙向多種費率計量功能、用戶端控制功能、多種數(shù)據(jù)傳輸模式的雙向數(shù)據(jù)通信功能，防竊電功能等智能化的功能。智能電表的廣泛應用能夠提高電力企業(yè)的經(jīng)營效率，促進節(jié)能減排，增強電力系統(tǒng)的穩(wěn)定性。

電能表的發(fā)展歷程

時間	名稱	功能	原理
1990年-2005年	普通電子式電表	計量有功電能及其他參數(shù)	替代機械式電表，采用數(shù)字式計量原理進行計量
2005年-2011年	預付費電表	增加了預付費控制功能，可以實現(xiàn)有條件供電控制	在電表中集成控制通斷電的繼電器，實現(xiàn)先收費、后用電的功能
2011年至今	智能電表	增加了通訊模塊，可以在電表和系統(tǒng)主站之間實現(xiàn)雙向通訊和數(shù)據(jù)傳輸	電表增加了通訊模塊，可以向主站傳輸數(shù)據(jù)，并可以接受主站發(fā)出的指令

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從2009年至今，智能電網(wǎng)已經(jīng)經(jīng)過了大約10年的建設時間，當前智能電網(wǎng)建設已逐漸完善。一方面，從時間進度來看，按照此前國網(wǎng)規(guī)劃的智能電網(wǎng)三個階段，2016年-2020年是全面建設階段，到2020年要全面建成統(tǒng)一堅強智能電網(wǎng)；另一方面，從建設進度來看，當前主要指標逐步達成預期目標，其中調(diào)度、變電、用電監(jiān)測環(huán)節(jié)基本實現(xiàn)自動化，僅配網(wǎng)自動化覆蓋率仍與2020年目標存在一定差距（按近幾年發(fā)展速度預計大概率會如期實現(xiàn)目標）。最后落實到投資建設上，可以發(fā)現(xiàn)相關(guān)環(huán)節(jié)招標增長頂峰已過，目前增速趨穩(wěn)。

國網(wǎng)部分電網(wǎng)性能指標已經(jīng)達到2020年規(guī)劃目標

-	2015	2016	2017	2018	2020E
城市供電可靠率（%)	99.957	99.946	99.948	99.955	99.88
城市綜合電壓合格率（%）	99.989	99.993	99.994	99.995	98.79
農(nóng)網(wǎng)供電可靠率（%）	99.85	99.782	99.784	99.795	99.72
農(nóng)網(wǎng)綜合供電電壓合格率（%）	99.065	99.491	99.65	99.572	97
綜合線損率（%）	6.78	6.75	6.66	6.47	6.5
配電自動化覆蓋率（%)	-	38.26	50	64.88	90
智能電表覆蓋率（%)	-	95	99.03	-	90

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國網(wǎng)變電站監(jiān)控招標量保持穩(wěn)定（臺/套）

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三、特高壓

電力設備行業(yè)的下游需求主要來自于兩大電網(wǎng)公司的資本開支，除了中期用電量增速外，決定開支最主要的因素是電網(wǎng)公司或上級管理部門的投資政策變化。由于電網(wǎng)建設與國家能源結(jié)構(gòu)改革和民生改善事項直接掛鉤，并且電網(wǎng)投資屬于社會基建投資的一部分，可以作為穩(wěn)增長的逆周期抓手之一?；仡櫤暧^經(jīng)濟和電網(wǎng)投資歷史情況可以看到，GDP增速和全國電網(wǎng)投資增速大體呈現(xiàn)一定的負相關(guān)性。

2018年9月國家能源局印發(fā)《關(guān)于加快推進一批輸變電重點工程規(guī)劃建設工作的通知》，明確要求一攬子即9項重點輸變電工程將于2018年-2019年給予核準，屬于電網(wǎng)投資逆周期屬性的顯現(xiàn)。截至目前，本輪集中建設項目中已經(jīng)核準青海-河南、陜北-武漢2條特高壓直流線路（張北-雄安、駐馬店-南陽獲得省發(fā)改委核準），開展招標張北-雄安、駐馬店-南陽2條特高壓交流和青海-河南、陜北-武漢2條特高壓直流。

2018年能源局啟動新一輪特高壓集中建設（招標數(shù)量/條）

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特高壓集中建設合計可以帶來約500-600億元的主設備需求。統(tǒng)計歷年特高壓項目的核準建設進度，特高壓項目建設一般需要經(jīng)歷2年左右時間，其中從核準到招標大約需要1個月的時間，從招標到公布中標大概2個月，從中標結(jié)果公布到開始批量交貨大概需要6個月時間。因此，預計本輪特高壓項目集中建設將有效帶動相關(guān)設備企業(yè)未來兩年左右時間的業(yè)績確定性修復。

本輪特高壓刺激政策對應設備企業(yè)新增訂單額估算（億元）

直流項目（常規(guī)）注：本次規(guī)劃折算為6條800kv
核心設備	換流閥	監(jiān)控保護	換流變	直流場設備
單線配置	4閥組	2套	56臺	2套
單位金額（億）	4	1.2	0.5	8
單線總金額（億）	16	2.5	28	20
本次規(guī)劃合計訂單估算（億）	96	15	168	120
交流項目（常規(guī)）注：本次規(guī)劃涉及15
核心設備	變壓器	組合電器	電抗器	-
單站配置	8臺	6臺	10臺	-
單位金額（億）	0.4	0.8	0.15	-
單站總金額（億）	3	4.8	1.5	-
本次規(guī)劃合計訂單估算（億）	48	72	23	-

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對于國電南瑞而言，2017年資產(chǎn)注入后，公司在特高壓直流換流閥以及控制保護領(lǐng)域的市場份額國內(nèi)領(lǐng)先。整理2014年至今的特高壓直流線路中標結(jié)果來看，公司在直流換流閥產(chǎn)品中標份額約42%，在直流控制保護產(chǎn)品中標份額超過60%，均位列第一。

本次已經(jīng)招標的2條特高壓直流中標份額